不畏冷鋒急凍 紅酒基金紅火
* 中國時報
全球金融風暴愈演愈烈,股票和基金淨值無不大縮水,在一片慘綠中,專門投資頂級紅酒的基金非僅不受影響,甚至逆勢上漲,表現有夠「紅」!據《彭博社》報導,設於英國海峽群島第二大島根西島的「Vinum佳釀基金」(Vinum Fine Wine Fund)經理人藍契說,他的紅酒投資績效,絲毫不畏不景氣衝擊。 五十八歲的藍契,主要蒐購彼德綠堡(Petrus)、白馬堡(Chateau Cheval Blanc)和瑪哥堡(Chateau Margaux)等頂級法國紅酒。近來全球金融動盪,投資人紛紛將資金抽離股市,轉尋其它投資新標的,而Vinum基金也因此受益。 股市慘綠 投資佳釀受惠 今年九月,Vinum基金募集成長一二%,十月則成長一五%,十一月也成長二%。「我們的收益不斷提升,」他說:「因股票和基金市場嚇壞了投資人。」 Vinum基金、盧森堡的Elite Advisers’s Nobles Crus基金、以及倫敦對沖基金Arch Financial Products LLP旗下的Arch Fine Wine IC fund基金,都在過去一年半,鎖定紅酒投資的新成立基金。 逆勢上漲 績效高達二成 今年以來,摩根士丹利資本國際公司(MSCI)全球指數重挫四○%,但Vinum基金淨值僅微降三.一%,Arch基金小漲○.五%,Elite基金甚至逆勢大漲二○%。 總部設於倫敦的對沖基金顧問公司「IGS集團」執行長戈登認為,類似紅酒投資這類另類基金,明年可望持續看好。他說,在金融風暴肆虐下,投資人會較青睞紅酒、藝術古董之類,「自己可觸摸得到」的投資商品。 另類基金 愈頂級愈搶手 「我們預期,這種另類基金明年仍會看漲,」他說:「每位投資者的股票或債券都被套牢了,萬一紅酒價格大跌,你還可以把它喝掉!」 投資Vinum基金,每筆最少要一萬英鎊(約台幣五十三萬)。Vinum初成立時,基金規模僅有二百萬英鎊,如今已擴增至五百萬英鎊(約台幣二億六千八百萬元)。基金經理人藍契說,他蒐購的頂級紅酒皆來自波爾多,主要係因該地區的酒莊會透過仲介商拍賣紅酒,並有分級系統協助訂定價格,遠比勃根地的紅酒買賣要透明許多。勃根地酒莊多直接銷售給顧客。
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